Captives

Door een captive te plaatsen in de kern van het risicobeheerprogramma van uw organisatie kunt u de totale risicokosten verlagen, de risicocapaciteit stabiliseren en toegang krijgen tot herverzekering.

Andere mogelijke voordelen die uniek zijn voor captives:

• Betere financieringsbenadering voor toekomstige catastrofale schade zoals cyberaanvallen, terrorisme en productaansprakelijkheid.
• Dekking voor unieke risico's die mogelijk niet beschikbaar zijn in een traditionele verzekeringsovereenkomst.
• Potentieel om kapitaal en overschot op te bouwen en de mogelijkheid verzekeringsclaims te financieren, door premiebetalingen en underwriting-beleggingen te betalen en opzij te zetten om verliezen te dekken.
• Mogelijkheid om gegevens over underwriting en prestatiebeheer vast te leggen om een statistische basis op te bouwen, waardoor de mogelijkheid om dekking bij verzekeraars te verzekeren tegen acceptabele voorwaarden en prijzen wordt verbeterd.

Een captive-verzekeringsprogramma kan uw organisatie helpen traditionele en opkomende knelpunten op het gebied van risicobeheer te verminderen. En door een grotere risicobeheersing en lagere kosten te realiseren, kan uw bedrijf de algehele economische beveiliging en winstgevendheid verbeteren.

Hoewel bedrijven in alle sectoren kunnen profiteren van de potentiële voordelen van een captive, delen bedrijven die wel een captive-verzekeringsprogramma opzetten de volgende kenmerken:

• Risicoblootstellingen die moeilijk te verzekeren of niet verzekerbaar zijn in de commerciële omgeving.
• Een strategische benadering voor het beheren van risico's, blootstellingen en risicokosten in plaats van verzekeringen aan te schaffen tegen de laagste prijs.
• Een streven naar verbetering van het risicoprofiel.

Met verschillende unieke structuren beschikbaar voor uw organisatie kunt u het captive-verzekeringsprogramma en de dekking aanpassen aan de unieke risico's en strategische initiatieven.

Voor leidinggevenden die een captive-verzekeringsprogramma willen opzetten, zijn er verschillende structuuropties.

• Captive met één moedermaatschappij: Een organisatie creëert een eigen verzekeringsmaatschappij om alleen de eigen activiteiten en werknemers of die van een gecontroleerde (maar niet-aangesloten) onderneming, zoals een managementcontract, te verzekeren. Dit model is ideaal voor grotere bedrijven die behoefte hebben aan extra discretie, vertrouwelijkheid en/of volledige risicobeheersing. Captive met één moedermaatschappij vertegenwoordigen het grootste deel van de captive-verzekeringsprogramma's met ongeveer 85%.
• Celcaptives: Ook bekend als rent-a-cell-faciliteiten, beschermde celcaptives (PCC) en gescheiden celcaptives. Dit type programma wordt gesponsord door een captive-verzekeringsmaatschappij, zodat bedrijfseigenaren hun eigen programma niet hoeven op te stellen. Hierdoor kan een bedrijf de voordelen van een captive verzekeringsmaatschappij verkrijgen zonder de kosten vooraf, kapitaalinvesteringen of onderhoud die gepaard gaan met het vormen en beheren van een eigen captive.
• De celcaptives groeien nu aanzienlijk omdat ze sneller, goedkoper en eenvoudiger in te voeren zijn. Ze bieden één of twee dekkingslijnen voor degenen die verschillende risico's in afzonderlijke cellen moeten afdekken.
• Risicoretentiegroep (RRG): RRG's zijn alleen beschikbaar in de VS. Bedrijven met vergelijkbare verzekeringsbehoeften zullen een aansprakelijkheidsverzekering creëren en bezitten om risico's te poolen. Deze structuur is nuttig voor potentieel kostbare aansprakelijkheden, zoals risico's voor de automobielindustrie in verband met vrachtwagens en transport of medische fouten. Het is echter niet van toepassing op risico's van de eerste partij, zoals eigendoms- of werknemerscompensatie.
• Groepskapitaal: Het eigendom van dit captive-programma is beperkt tot alleen de verzekerden. De captive bestaat voornamelijk om op de lange termijn een grotere kostenstabiliteit te bieden dan de traditionele markt toestaat.

Met de mogelijkheid een van deze structuren in te voeren, ongeacht de branche waarin u zich bevindt, kunt u mogelijk een beter risicobeheer bereiken door een captive-verzekeringsprogramma op te stellen.

Wanneer een captive eenmaal operationeel is, kunnen aangepaste rapportage en benchmarking ten opzichte van collega's inzicht bieden in uw programma binnen de context van uw branche, bedrijfsgrootte en/of regio.

Benchmarking helpt bij het beantwoorden van belangrijke vragen zoals:

• Is de captive afgestemd op het versnellen van onze bedrijfsdoelstellingen?
• Hoe gebruiken mijn collega's hun captives voor bepaalde risico's?
• Hoe kan onze captive reageren op opkomende risico's?

Wereldwijd wordt één van de vier captives beheerd door Marsh. We kunnen inzichten bieden waarmee u de captive-efficiëntie kunt verbeteren, gebieden met potentiële dekking kunt identificeren en aanbevelingen op basis van gegevens aan uw C-suite kunt verstrekken.

De interesse in een captive-verzekering is snel toegenomen door de uitdagende commerciële verzekeringsmarkt van de afgelopen jaren en de pandemische gevolgen van de afgelopen maanden.

Na een jaar van economische onzekerheid en dynamische marktomstandigheden kijken organisaties over de hele wereld steeds vaker naar kapitaalinvesteringen als middel om risico's met hoge prioriteit te beheren, meer flexibiliteit te krijgen en meer controle te krijgen over de totale risicokosten. Op dit moment wordt geschat dat er wereldwijd meer dan 6000 kapitaalinvesteringen zijn, waarvan de formaties naar verwachting hoog zullen blijven in 2022.

Captives kunnen worden gebruikt om zowel traditionele als opkomende risico's te verzekeren. De belangrijkste dekkingslijnen omvatten alle risico's van onroerend goed, ongevallen, autoaansprakelijkheid, werknemerscompensatie, algemene aansprakelijkheid en productaansprakelijkheid, om er maar een paar te noemen.

Opkomende risico's, zoals toeleveringsketen, (tijdelijke) bedrijfsonderbreking, cyberaansprakelijkheid en medische stop-loss, hebben de afgelopen jaren een snelle groei laten zien. Dit omvat ook risico's die moeilijk te verzekeren zijn geworden, zoals de aansprakelijkheid van directeuren en functionarissen, die in 2020 hebben bijgedragen aan een toename van 53% in beschermde celformaties. Zie het rapport 2021 Captive Landscape voor meer informatie.

Hoewel captive-verzekeringen en zelfverzekeringen beide soorten risicofinancieringsmechanismen zijn, kunnen ze wel variëren.

Zelfverzekering is een geformaliseerde manier om alle soorten verzekeringsrisico's te behouden. In plaats van het risico over te dragen aan een externe commerciële verzekeringsmaatschappij, reserveert een zelfverzekerend bedrijf geld om toekomstige verliezen te financieren.

Net als bij zelfverzekering is een captive-verzekering een mechanisme voor risicofinanciering waarbij een bedrijf zichzelf verzekert tegen toekomstige verliezen. Bij een captive-verzekeringsovereenkomst creëert de verzekerde echter een formelere regeling voor bescherming tegen de unieke bedrijfsrisico's door een eigen verzekeringsmaatschappij op te zetten.

Door samen te werken met een ervaren captive-manager kan uw organisatie potentiële voordelen behalen die uniek zijn voor een captive-verzekeringsprogramma, waaronder een betere bescherming tegen catastrofale verliezen en dekking voor risico's die mogelijk niet beschikbaar zijn bij een traditionele verzekeringsovereenkomst.

Hoewel captive-verzekeringsprogramma's veel potentiële voordelen bieden, zijn er enkele belangrijke overwegingen die een rol kunnen spelen bij de beslissing van uw bedrijf als het gaat om het creëren van een dergelijke verzekering:

• Kapitaalverplichtingen: Een moedermaatschappij moet het kapitaal bijdragen dat nodig is om het bedrijfsplan van de captive te ondersteunen, zoals bepaald door de toezichthouder van de verzekering in het geselecteerd domicilie. Hoewel deze fondsen binnen de geconsolideerde groep van de moedermaatschappij blijven, realiseren ze mogelijk niet hetzelfde rendement als wanneer ze zouden investeren in de activiteiten van de moedermaatschappij.
• Bedrijfskosten: Uw bedrijf moet rekening houden met eventuele opstartkosten en jaarlijkse operationele kosten, zoals een haalbaarheidsonderzoek en doorlopend captive-management.
• Tijdverplichting: Het managementteam van het moederbedrijf moet tijd besteden aan de captive. Het creëren van een captive is geen kortetermijninitiatief dat wordt gebruikt om een direct doel te bereiken. Het is een langetermijnvisie op een risicobeheerstrategie van de organisatie.

Door de juiste middelen aan de captive toe te wijzen, kan uw organisatie geleidelijk meer controle krijgen over claims en schadebeheersingsinspanningen en de bedrijfskosten verlagen in vergelijking met commerciële verzekeringen.

Met gespecialiseerde expertise en wereldwijde ervaring kan het captive-team van Marsh met u samenwerken om een uitgebreide oplossing te creëren die is afgestemd op de unieke risico's en verzekeringsbehoeften van uw organisatie. Door gebruik te maken van de beste gegevensanalyse en benchmarking in de branche helpen we u risico's op uw eigen voorwaarden te beheren en meer controle te krijgen over de totale risicokosten van uw bedrijf.

Een domicilie is de locatie waar een captive-verzekeraar een vergunning heeft om zaken te doen. Er zijn wereldwijd meer dan 70 captive-domiciliën, maar laat u niet overrompelen door dat aantal. Elk van deze categorieën kan worden onderverdeeld in twee categorieën: onshore of offshore. Een binnenlands domicilie bevindt zich in een groot land of grote regio, zoals de VS of de EU. Een buitenlands domicilie bevindt zich buiten een groot land en omvat ook een land als Bermuda, de Kaaimaneilanden, Guernsey en Isle of Man.

Hoe bepaalt u welk domicilie geschikt is voor u? Op basis van uw unieke organisatorische behoeften zal uw captive-manager met u samenwerken om te bepalen in welk domicilie het zinvol is om te beginnen en of er in de loop van de tijd wijzigingen moeten worden aangebracht.

Onze professionals in elk domicilie kunnen u door de levenscyclus van een captive leiden - van haalbaarheid tot optimalisatie.